Công ty TNHH Chứng khoán Maybank khuyến nghị mua cổ phiếu HPG của Công ty CP Tập đoàn Hòa Phát với giá mục tiêu 34.300 đồng/cổ phiếu.

Trong quý I/2024, Hòa Phát ghi nhận doanh thu 30.852 tỉ đồng (tăng 16% so với cùng kỳ) trong khi lợi nhuận sau thuế đạt 2.869 tỉ đồng (tăng 649% so với cùng kỳ).

Đến quý II, Maybank kỳ vọng kết quả kinh doanh của tập đoàn này sẽ tốt hơn nữa nhờ giá bán cao hơn trong mùa cao điểm.

Theo Maybank, việc Trung Quốc thúc đẩy xuất khẩu thép có thể làm dấy lên một số lo ngại trên thị trường về triển vọng của Hòa Phát. Tuy nhiên, điều này sẽ có tác động không lớn do nhu cầu trong nước đang phục hồi và đây sẽ là động lực chính cho tăng trưởng của Hòa
Phát trong năm 2024.

Do đó, bất kỳ sự sụt giảm giá cổ phiếu nào xuất phát từ những lo lắng như vậy sẽ là cơ hội để tích lũy cổ phiếu HPG. Ngoài ra, việc FTSE nâng cấp thị trường chứng khoán tiềm năng của Việt Nam lên vị thế thị trường mới nổi vẫn là chất xúc tác mạnh mẽ cho việc tăng giá trong năm 2025.

Trên thị trường, thanh khoản cổ phiếu HPG trong các phiên gần đây cao hơn mức trung bình 20 ngày. Chỉ báo MACD tăng nhanh, đã quay lại cao hơn đường tín hiệu và đang ở sát mức 0. Các chỉ báo động lượng hoạt động ở mức trung bình khá.

Trên cơ sở đó, Maybank khuyến nghị mua cổ phiếu HPG với giá mục tiêu 34.300 đồng/cổ phiếu và dừng lỗ nếu cổ phiếu này xuống mức 28.700 đồng/cổ phiếu. Hiện HPG đang có giá 30.450 đồng/cổ phiếu.

Công ty CP Chứng khoán SSI khuyến nghị khả quan cổ phiếu PVT của Tổng Công ty CP Vận tải Dầu khí với giá mục tiêu 30.000 đồng/cổ phiếu.

Trong quý I/2024, Tổng Công ty Vận tải Dầu khí đạt mức tăng trưởng mạnh mẽ khi doanh thu tăng 24% so với cùng kỳ và lợi nhuận trước thuế tăng 28% so với cùng kỳ, đạt 386 tỉ đồng.

SSI cho biết mảng vận tải cốt lõi của doanh nghiệp này tiếp tục đà tăng trưởng mạnh từ năm ngoái, với doanh thu trong quý tăng 26%. Công suất hoạt động trong quý này tiếp tục là điều đáng chú ý khi so với cùng kỳ cao hơn 31% nhờ có 12 tàu mới được đầu tư vào năm 2023.

Mảng kho nổi, xử lý, chứa và xuất dầu (FPSO) vẫn ổn định khi Vận tải Dầu khí tiếp tục ký hợp đồng với mỏ Đại Hùng. Trong quý, mảng này ghi nhận lợi nhuận tương đối ổn định, đạt 58 tỉ đồng.

Trong năm 2024-2025, SSI kỳ vọng mức tăng trưởng lợi nhuận trước thuế của Vận tải Dầu khí lần lượt đạt 18,7% và 17% so với cùng kỳ năm trước (không bao gồm lợi nhuận bất thường từ việc thanh lý tàu).

Do đó, SSI khuyến nghị khả quan cổ phiếu PVT với giá mục tiêu 30.000 đồng/cổ phiếu. Hiện cổ phiếu này có giá 28.950 đồng/cổ phiếu.

Công ty TNHH Chứng khoán ACB (ACBS) khuyến nghị khả quan cổ phiếu MBB của Ngân hàng TMCP Quân đội (MB Bank) với giá mục tiêu 25.600 đồng/cổ phiếu.

ACBS cho biết, trong năm 2024, MB Bank đặt kế hoạch tăng trưởng lợi nhuận chỉ từ 6% đến 8%, bất chấp mục tiêu tăng trưởng quy mô tín dụng 20-25%/năm.

Tuy nhiên, công ty chứng khoán này đánh giá kế hoạch tăng trưởng lợi nhuận khiêm tốn này là hợp lý trong bối cảnh biên lãi ròng cả năm 2024 dự báo giảm 0,42 điểm %, xuống mức 4,45% và rủi ro nợ xấu vẫn còn hiện hữu.

Theo ACBS, thu nhập ngoài lãi của MB Bank trong năm nay được kỳ vọng tăng trưởng 16,2% nhờ các hoạt động dịch vụ, kinh doanh ngoại hối, mua bán trái phiếu chính phủ và thu nợ xấu ngoại bảng phục hồi.

Ngoài ra, chi phí hoạt động sẽ tiếp tục được kiểm soát chặt chẽ và đi ngang trong năm 2024. Chỉ số chi phí trên thu nhập dự báo giảm xuống 27,7% năm 2024.

Tuy nhiên, chi phí dự phòng dự báo có thể tăng cao 80,6% để dự phòng cho nợ xấu phát sinh và củng cố bộ đệm dự phòng hiện không còn dày (tỉ lệ bao phủ nợ xấu 80% đến cuối quý I/2024).

Năm 2024, ACBS dự phóng lợi nhuận trước thuế của MB Bank có thể đạt 28.271 tỉ đồng, tăng 7,5% so với năm 2023.

Dựa vào những yếu tố trên, ACBS khuyến nghị khả quan cổ phiếu MBB với giá mục tiêu 25.600 đồng/cổ phiếu. Hiện cổ phiếu này ở mức 22.650 đồng/cổ phiếu.

(Những phân tích và khuyến nghị của các công ty chứng khoán chỉ mang tính chất tham khảo).